Mannen, som identifierats som 23-årige Mark Anthony Conditt, tros vara skyldig till en rad olika bombattentat som sammanlagt dödat två och skadat minst fem andra.
Fem olika sprängningar har skett sedan den 2 mars, då allt började.
Men polisen kom snart 23-åringen på spåren och var redo att gripa honom. När polisen skulle slå till mot Conditt tidigt på onsdagsmorgonen satt den misstänkte i sin bil utanför ett hotell och när han upptäckte vad som var på väg att hända detonerade han en sprängladdning som dödade honom.
Ett par poliser som var på plats vid ingripandet kom undan med lättare skador.
Bombmannen hade under söndagen fångats av en övervakningsfilm när han lämnade in paket vid ett Fedex-kontor.
Polisen uppmanar boende i Austin att fortsätta vara på sin vakt eftersom det är oklart vad Conditt har ägnat sig åt det senaste dygnet. Det är möjligt att han kan ha placerat ut fler bomber.
Donald Trump kommenterar bombdramat på Twitter.
"Fantastiskt jobbat av polisen och alla inblandade!" skriver den amerikanske presidenten.
AUSTIN BOMBING SUSPECT IS DEAD. Great job by law enforcement and all concerned!
— Donald J. Trump (@realDonaldTrump) March 21, 2018